Вопреки ожиданиям и «утечкам» западных информационных агентств и порталов (в частности, Bloomberg в конце августа сообщал, что допускается картельная возможность увеличить добычу нефти в октябре), восемь стран—участниц ОПЕК+ отложат восстановление объема добычи нефти до декабря 2024 года.

Такое решение принято на фоне падения цен на нефть, обновивших в первой декаде сентября минимум за последний год. Речь идет про Саудовскую Аравию, Россию, Ирак, Объединенные Арабские Эмираты (ОАЭ), Кувейт, Казахстан, Алжир и Оман. Именно они взяли на себя дополнительные добычные самоограничения.

Консенсус был достигнут на онлайн-встрече, которая состоялась 5 сентября. В коммюнике альянса подчеркивается, что в августе Ираку и Казахстану рекомендовали компенсировать перепроизводство объемов с января 2024 года и эти страны «решительно подтвердили свою приверженность соглашению».

Восемь стран ОПЕК+, включая Россию и Саудовскую Аравию, в первом квартале 2024 года добровольно согласились снизить производство нефти на 2,2 млн баррелей в сутки (б/с). С октября должно было начаться снятие ограничения с увеличением добычи на 0,18 млн б/c.

Правда, решение ОПЕК+ никакого влияния на рынок не оказало. 6 сентября «медведи» еще глубже «просадили» котировки – стоимость ноябрьских фьючерсов на нефть Brent на лондонской бирже ICE в моменте снижалась до $71 за баррель (Brent стала стоить ниже уровня $72 за «бочку» впервые с 28 июня 2023 года); цена фьючерсов на нефть WTI с поставкой в октябре на Нью-Йоркской товарной бирже снизилась до $68,4 за баррель. Итак, цена «бочки» Brent теперь стремится к очередному «реперному» рубежу в $70 за баррель. А котировки нефти WTI уже пробили эту отметку.

Давление на рынок «черного золота» оказывают опасения снижения спроса из-за возросших рисков замедления роста экономик США и Китая. Кроме того, растет внекартельное предложение нефти. Скажем, суточная добыча нефти в США в начале августа достигла рекордной отметки в 13,4 млн баррелей. По итогам 2024 года производство нефти в США увеличится до 13,3 млн б/с (с 12,9 млн б/с) и продолжит расти в дальнейшем, прогнозирует Bloomberg NEF.

В сложившихся условиях цены на нефть могут продолжить снижение, хотя многие аналитики сомневаются, что оно будет продолжительным. Геополитическая ситуация на Ближнем Востоке остается сложной — стоимость барреля в любой момент может начать стимулировать военная премия — ведь Иран пока так и не ответил Израилю за убийство главы политсовета движения ХАМАС, хотя уже не раз обещал и пояснял, что «возмездие» будет именно неожиданным.

Тем временем Россия исполнила свои обязательства по сокращению добычи нефти в рамках сделки ОПЕК+ в августе. Об этом 2 сентября сообщил журналистам вице-премьер РФ Александр Новак. Точных цифр он не привел, но отметил, что данные на конец августа свидетельствовали о необходимом уровне сокращения добычи нефти.

Естественно, производство коррелирует с национальным экспортом. По подсчетам портала Bloomberg, объем морского экспорта российской нефти за неделю с 26 августа по 1 сентября снизился до 3,16 млн баррелей в сутки. Это самый низкий показатель за месяц. Впрочем, цифры эти далеки от паники – год назад объем морского экспорта сырой нефти был точно таким же. При этом бюджетные доходы от нефтегаза в этом году существенно выше прошлогодних. По данным Минфина РФ, нефтегазовые доходы федерального бюджета в августе составили 779 млрд рублей, увеличившись в годовом сравнении на 21%. К июлю этого года они сократились на 28%, но это было предсказуемо. В июле нефтяники платят квартальный НДД (следующая выплата будет в октябре). В реальности в августе было собрано рекордное количество рентных денег с нефтегазового сектора — даже в августе 2022 года показатели были хуже. Но в сентябре нефть заметно дешевеет, и это тревожный сигнал для Минфина. 

Тем не менее кабмин сохраняет оптимизм: 7 сентября агентство Reuters сообщило о повышении Министерством экономического развития РФ (МЭР РФ) прогноза по доходам от экспорта нефти и газа в 2024 году. Ожидается, что федеральная казна по итогам текущего года пополнится на $239,7 млрд (+$17,4 млрд к апрельскому прогнозу) благодаря улучшению ожиданий по ценам. Об этом говорится в документе, с которым ознакомилось Reuters. Также повышен и аналогичный прогноз на 2025 год: до $236,5 млрд с $226,2 млрд по предыдущей оценке.

Физический же экспорт российской нефти в этом году вырастет до 239,9 млн метрических тонн (4,8 млн баррелей в сутки) с 238,3 млн тонн в 2023 году. МЭР также ожидает, что средняя экспортная цена российской нефти вырастет в текущем году до $70 за баррель, что на $5 долларов выше апрельской оценки. Кроме того, это выше средней цены в $64,5, сложившейся по итогам 2023 года, и выше установленной Западом предельной цены (price cap) в $60 за баррель.

Глава России Владимир Путин в ходе планарной сессии Восточного экономического форума заявил, что при сценарии отказа от российских углеводородов глобальная экономика попросту рухнет.